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Sunday, March 29, 2026
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£1,000で急騰できる英国株式128株を買います。

画像ソース:ゲッティ画像 株を買わなければならない時は株価が安い時だ。そして、ガンマコミュニケーションズ(LSE:GAMA)の株価は、現在5年間の最低水準です。 火曜日(3月24日)の会社の更新は強くありません。しかし、未来がはるかに明るく見えると思う理由があります。 成長(?) ガンマの結果は複雑です。 11%の収益成長という見出しの数値は強力ですが、これ以上の意味があります。 増加の大部分は最近ドイツから買収されたものです。そして今後はこのようなことは繰り返されないでしょう。 買収された事業は、10%の有機的成長を達成するなど良い成果を収めています。しかし、彼らは会社全体の小さな部分にすぎません。 出典:ガンマコミュニケーションズ2025年フルRNS その結果、最も意味のある売上高は、おそらく2%から3%の間になるでしょう。そしてそれははるかに低いです。 会社の英国の部分は大きな課題に直面しています。銅ネットワークスイッチをオフにすると、収益が減少し、コストが増加します。 これが会社の業績発表後株価が10%下落した理由です。しかし、2026年の見通しはあまり良くありませんが、何か大きなことが起こることがあります。 ある程度までは、Lord Copper イギリスが今年末、銅の電話ネットワークを中断することはガンマにとって良いことでも悪いことでもあります。しかし、悪いよりも良いことがたくさんあると思います。 短期的には、企業が長年にわたって提供してきたビジネス回線のリースおよびブロードバンドサービスの終了を意味します。販売には良くありません。同時に、Openreachは残りの顧客のためにラインリース価格を引き上げています。これはまた会社のマージンを脅かす。 しかし、結局のところ、企業は電話サービスをクラウドに移行する必要があります。そしてガンマはこの分野のイギリスのリーダーです。 ほとんどの中小企業は依然として転換を必要とします。これは将来の潜在的な機会がかなりあることを意味します。会社は通常、プロバイダを頻繁に変更しません。したがって、新規顧客の獲得の利点は数十年間続くことができる。 競争 大きな変化が近づいており、ガンマは利益を得ることができます。しかし、会社はすべてのことを自分の思い通りにすることはできません。 最大のリスクは、会社がはるかに大きな規模の事業者と競合しなければならないということです。明らかなのはマイクロソフトです。クラウドの顧客競争の観点から、ガンマはマイクロソフトの規模に追いつくことはできません。しかし、それ自体にいくつかの利点があります。 最も明白なのは、より良いカスタマーサポートを提供できることです。これは、チャネルパートナーネットワークを構築するために提供されます。インフラを所有した結果でもあります。これは、マイクロソフトができない方法で問題を解決するために介入できる機能を提供できることを意味します。 電話番号に依存する中小企業の場合、これは非常に重要です。これが、変換がガンマにとってチャンスである理由です。 購入する時間ですか? この株式は5年の最低水準であり、株価収益率(P / E)8倍で取引されています。これは会社でも異常に低い数値です。 その結果、1,000ポンドで128株を購入できます。そして、それが私が次の投資場所にいるときに行う計画です。 アナリストは2026年の成長には何も期待していません。しかし、彼らは将来より楽観的です。 それは会社の状況が展開されるのを私が見る方法と一致しています。そのため、株価の下落を考慮する機会だと思います。 ...

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