Tag: 250ハイテク防衛宝石が現在5未満ではなく7以上で取引されるべきだと考える理由は次のとおりです

画像ソース：ゲッティ画像 FTSE 250のQinetiQ（LSE：QQ）は確かにおなじみの名前ではありません。しかし、これは世界のどこでも進行する最も先進的な防衛技術作業の中心にあります。政府が次世代機能への投資を加速するにつれて、ロボット工学、センサー、ミッションクリティカルなテストが組み合わされ、大きな変化を経験している部門で中心的な役割を果たしています。長期投資家にとって、幸いなことに戦略的重要性と市場価格の間の断絶が見られました。では、その金額はどのくらいで、株式は実際にどこで取引されるべきでしょうか？眩しい実績成長期待利益の増加は、長期的にすべての企業の株価に依存します。 QinetiQのリスクは、主要システムに障害が発生することです。これは修理の費用がかかり、評判が損なわれる可能性があります。もう1つの方法は、サービス需要を減らすことができる政府防衛費の遅延またはキャンセルです。しかし、コンセンサスアナリストの予測によると、2028年末までに収益が年間平均で77％増加すると予想されます。これは、最近の結果と声明にはっきりと示された勢いの増加によってよく支持されているようです。同社は第3四半期の取引更新で、2026年会計年度の1株当たり純利益増加率を15～20%と予想すると明らかにしました。経営陣はまた、年間現在までに確保された注文が30億ポンド以上に達し、約11％の営業マージンを予想しています。これには、£205mの5年Typhoonエンジニアリング拡張と£87mのレーザー技術契約が含まれ、注文残高が約£50億に増えました。これらの契約は、大幅に拡大する優先順位防衛プログラムにおけるQinetiQの強化された立場を強調しました。 NATO加盟国は、統合国防予算を2035年までにGDPの5％に増やすことを約束しました。これは昨年の2％から増加したもので、これは米国以外の加盟国でのみ年間追加支出が4,230億ドル（3,140億ポンド）に相当するものです。これは短期的な紛争の一時的な解決ではなく、侵略を抑制するための抑制力の強化に向けた長期的な構造変化です。だから何人かの人々は、放散株の買収を「戦争による利益」と見なすかもしれませんが、私はそれを抑制することによって平和を確保するプロセスの一部と見ています。どのくらい低評価されていますか？割引キャッシュフロー（DCF）分析は、将来のキャッシュフローを予測し、それを現在に戻すことによって会社の公正価値を正確に特定します。アナリストのDCFモデリング結果は、使用される変数によって大きく異なります。時には私よりも弱いことがあります。 QinetiQの場合、8.6％の割引率を使用した私のモデリングによると、その株式は現在£4.75価格で33％低評価されています。これは、現在の株式が取引される場所よりもかなり高い£7.09の公正価値を意味します。資産価格は時間の経過とともに公正価値に収束する傾向があるため、価格と価値の間のギャップは長期投資家の利益にとって非常に重要です。この場合のギャップは、DCF 仮定が維持されれば、今日考慮すべき潜在的に優れた購入機会を示唆している。私の投資の外観私はすでにBAE SystemsとRolls-Royceの株式を持っており、両方満足しています。同じビジネスで別の株式を購入すると、私のポートフォリオのリスク/報酬のバランスが不安定になる可能性があります。だから今QinetiQは私には適していません、私は他の部門の低評価の他の株を見ています。しかし、同じポートフォリオバランスの問題がない他の投資家にとって、QinetiQは目立たない珍しい機会のようです。 ...